(240328.THU) 테마종목 및 리포트 요약정리

• 52주 신고가
• 특징테마
• 급등종목
• 리포트요약

 

 

52주 신고가

가온칩스 , 쎄트렉아이 , 한미반도체 , HLB이노베이션 , 와이씨켐 , 덕산테코피아 , 아이패밀리에스씨 , 효성중공업 , 티에스이 , 우주일렉트로 , CJ , 프럼파스트 , 에이팩트 , 제룡전기 , 에스텍파마 , 이수페타시스 , 동구바이오제약 , 성호전자 , 웨스트라이즈 , 에코마케팅 , 로체시스템즈 , 삼성전자 , 한국기업평가

 

 

테마시황

• 삼성전자, 실적 턴어라운드 전망 및 필라델피아 반도체지수 강세 등에 시스템반도체, 반도체 장비, 반도체 재료/부품 테마 등 반도체 관련주 상승.
• 옐런 美 재무장관, 中 태양광 산업 압박 및 산업부, 태양광기업 공동연구센터 가동 소식 등에 태양광에너지 테마 상승. 美 신재생에너지 업체 주가 급등 속 일부 풍력에너지 테마 상승.
• 올해 하계 국제선 항공편 운항, 코로나19 이전의 98% 회복 예상 등에 항공/LCC 테마 상승.
• 항공우주 산업 시장 확대 전망 등에 우주항공산업 테마 상승.
• 美 폐쇄 원전 재가동에 정부 대출금 첫 지원 예정 소식에 원자력발전 테마 상승.
• 인텔, 국내 기업들과 온디바이스 AI 생태계 협업 소식 속 일부 온디바이스 AI/ AI 챗봇/ 지능형로봇/인공지능(AI) 테마 상승.
• 업황 회복 기대감 등에 일부 화장품 테마 상승.
• 中 등 외국인 관광객 수요 회복 기대감 지속 속 면세점 테마 상승.
• 이 외 유리 기판, 화학섬유, 홈쇼핑, 플레서블 디스플레이, LED장비, 핵융합에너지, 백화점, 건설 대표주, OLED, 보안주(물리), 바이오시밀러 등의 테마가 상승률 상위를 기록.
• 반면, 배당락일 영향 등에 은행/ 증권/ 손해보험/ 생명보험 테마 등 금융주 하락.
• 블룸버그, 소속 연예인 사생활 등 엔터주 자체적인 위험 요소 우려 소식 등에 엔터테인먼트/ 음원/음반 테마 하락.
• 전기차 업황 둔화 우려 지속 속 2차전지 테마 하락.
• 美 원유재고 증가 등에 국제유가 하락 속 정유 테마 하락.
• 전일 美 볼티모어 교량 붕괴에 따른 물류 대란 우려 등에 부각됐던 해운/ 종합 물류 테마는 차익 매물 속 하락.
• 이 외 야놀자, STO, 자동차 대표주, 탈모 치료, SI, 줄기세포, 골판지 제조, 폐배터리, 전자결제, NI, 토스, 카지노, 웹툰, 건강기능식품, 블록체인, 도시가스 등의 테마가 하락률 상위를 기록.

반도체 관련주

삼성전자, 실적 턴어라운드 전망 및 필라델피아 반도체지수 강세 등에 상승

• KB증권은 삼성전자에 대해 반도체, 파운드리 실적이 1분기를 기점으로 바닥을 확인하는 동시에 하반기부터 HBM 공급 우려 완화도 기대된다고 밝힘. 특히, 올해 메모리 반도체 영업이익은 15.3조원으로 전년대비 +27조원 손익 개선이 추정된다고 설명. 이에 1분기 영업이익은 메모리 반도체(DS), 스마트폰(DX) 실적 개선에 따라 5.7조원(+792% YoY)으로 전망되어 영업이익 컨센서스(4.95조원)를 +15% 상회할 것으로 전망. 또한, 올해 실적은 매출 310조원(+20% YoY), 영업이익 34조원(+418% YoY)으로 추정된다고 밝힘. 한편, 삼성전자는 미국 캘리포니아주 마운틴뷰에서 26~27일(현지시간) 열리는 국제 반도체 학회 '멤콘(MemCon) 2024'에서 AI 시대를 이끌어 갈 '컴퓨트익스프레스링크'(CXL) 기술 기반 메모리와 고성능·고용량의 HBM를 선보였음.
• 지난밤 뉴욕주식시장이 美 경제 연착륙 기대감 등에 반등한 가운데, 필라델피아 반도체지수도 상승 마감. 지수는 전 거래일 대비 48.07(+0.99%) 상승한 4,899.95를 기록. 인텔(+4.24%), AMD(+0.97%), 마이크론테크놀로지(+0.38%) 등이 상승세를 기록.
• KB증권은 보고서를 통해 AI 수요에 대응하기 위한 엔비디아와 반(反)엔비디아 경쟁 가속화가 AI 시장 규모를 급격하게 키울 것으로 보인다며, 이에 따라 향후 AI 시장에서는 GPU, NPU, HBM, D램 모두 큰 폭으로 성장할 것으로 전망.
• 미중 반도체 분쟁이 격화 속 반사 수혜 기대감도 지속되고 있음. 시진핑 중국 국가주석은 전일 마르크 뤼터 네덜란드 총리와 회동에서 "인위적으로 기술 장벽을 만들고, 산업과 공급망을 차단하는 것은 분열과 대립을 초래할 뿐"이라며 중국에 반도체 장비를 추가로 공급할 것을 요구했음. 이에 반해 미국 바이든 행정부는 동맹국 정부에 동맹국 기업들이 중국 고객에게 판매한 특정 반도체 제조 장비에 대한 서비스를 제공하지 말 것을 요청한 것으로 전해짐.
• 이 같은 소식 속 삼성전자, 윈팩, 가온칩스, 한미반도체, 어보브반도체, 자람테크놀로지, 에이직랜드 등 반도체 관련주가 상승. 특히, 삼성전자는 장중 8만1,000원까지 상승하기도 하는 등 52주 신고가를 기록했으며, 2년 3개월만에 종가 기준으로 8만원대에 올라섰음.

태양광에너지

옐런 美 재무장관, 中 태양광 산업 압박 및 산업부, 태양광기업 공동연구센터 가동 소식 등에 상승

• 재닛 옐런 미국 재무장관은 27일(현지시간) 중국이 태양광 패널을 비롯해 클린에너지 제품들을 전세계 시장에 덤핑 판매하면서 시장을 왜곡시키고 있고, 클린에너지 산업 성장을 방해하고 있다고 주장했음. 옐런 장관은 미국 조지아주에 있는 태양광 업체를 방문해 "중국의 과잉생산이 국제가격과 생산질서를 왜곡하고 있다"며, "이 문제에 대응하기 위해 적절한 조치를 취하도록 중국을 압박할 것"이라고 밝힘. 이에 지난밤 뉴욕증시에서 솔라에지 테크놀로지스(+9.87%), 인페이즈 에너지(+9.56%), 퍼스트 솔라(+9.33%) 등 美 태양광에너지 업체 주가가 급등세를 기록.
• 산업통상자원부는 전일 태양광 산업 경쟁력 강화를 위해 국내 유일의 100메가와트(㎿)급 태양광 연구용 시제품 생산 시설(파일럿 라인)을 갖춘 '태양광 기업 공동 활용 연구센터'가 준공돼 본격 가동에 들어간다고 밝힘. 한국에너지기술연구원은 전일 대전 국제과학비즈니스벨트 신동 지구에 위치한 ‘태양광기업 공동 활용 연구센터’ 준공식을 개최했으며, 연구센터를 활용한 산학연 융합연구로 초격차 신기술 개발, 양산기술 개발·검증, 세계 선도기관 교차 비교를 통한 고도의 성능·효율 측정 기술 확보를 통해 태양광 관련 국가 연구개발의 효율성을 제고하고 산업 경쟁력 강화를 도모할 계획임.
• 이 같은 소식에 대명에너지, SDN, HD현대에너지솔루션, 다원시스, 한화솔루션, 에스에너지 등 태양광에너지 테마가 상승. 또한, 유니슨, 씨에스베어링, 씨에스윈드, 태웅 등 풍력에너지 테마도 부각.

항공/LCC

올해 하계 국제선 항공편 운항, 코로나19 이전의 98% 회복 예상 등에 상승

• 언론에 따르면, 올해 하계 기간(3월 31일∼10월 26일) 국내 공항에서 일주일에 4천500여회의 국제선 항공편과 1천800여회의 국내선 항공편이 운항되는 것으로 전해짐. 국토교통부는 국내외 항공사들이 신청한 하계 기간 국제·국내선의 정기편 항공운항 일정을 확정했다고 밝혔으며, 국제선은 올해 하계 기간에 231개 노선에서 최대 주 4천528회(왕복) 운항할 예정. 지난해 하계 기간보다 주 520회, 동계 기간보다 주 228회가 각각 증가했으며, 코로나19 이전인 2019년 평균 주 4천619회의 98%까지 회복될 것으로 국토부는 예상.
• 김영국 국토부 항공정책관은 "최근 인도네시아, 몽골, 카자흐스탄 운수권을 확대한 것처럼 앞으로도 국제선 공급 확대를 지속해 국민들의 이동 편의를 증진하고 기업활동을 지원할 계획"이라며 "국내선도 다음 달 무안∼제주 노선을 복원하면서 원주, 포항 등 소규모 지방공항 노선도 유지해 지역민의 편의를 적극 높이겠다"고 밝힘.
• 이 같은 소식 속 진에어, 티웨이항공, 제주항공, AK홀딩스 등 항공/LCC 테마 상승.

우주항공산업

항공우주 산업 시장 확대 전망 등에 상승

• 그로쓰리서치는 보고서를 통해 팬데믹 이후 원격학습, 비대면 통화 등의 통신 위성의 활용이 크게 증가했다며, 특히 무인기 및 자율주행 시장의 폭발적인 성장은 주파수를 이용해 인공위성 등과 지속적으로 통신해야 한다는 점에서 항공우주산업의 잠재력은 무궁무진하다고 밝힘. 또한, 전 세계적으로 지구온난화와 같은 환경오염이 심각해지고 있어, 화석연료를 대체할 새로운 에너지의 필요성이 대두되고 있으며 우주자원을 활용하자는 의견이 선진국을 중심으로 확대되고 있다고 언급.
• 아울러 항공우주산업이 기존 정부 주도 산업이었으나 기술의 발전에 따라 SpaceX 등 민간 기업이 점차 진출하며 진입 장벽이 다소 낮아졌다며, 이에 따라 우주경제의 규모는 빠르게 성장할 것으로 보인다고 설명. 글로벌 시장조사 및 컨설팅 업체인 CoherentMI는 ’23년부터 ’30년까지 연평균 성장률 +8.9%로 성장해 시장 규모가 1조 1,110억 달러(한화 1,499조원) 규모에 달할 것이라 전망했음.
• ’22년 12월 발표된 ‘제4차 우주개발진흥 기본계획’에 따르면, 정부는 적극적인 지원을 통해 위성 활용 등 민간 주도 개발을 확대할 계획이라며, ’30년까지 우주 스타트업을 100개 추가 육성하고, ’27년까지 우주 예산을 1.5조원으로 확대할 계획이라고 밝힘. 발사체 및 위성개발과 같은 공공부문 투자 규모도 확대할 것이라 언급하였으나 비중은 점차 줄여 나가며 민간이 주도할 수 있는 위성활용 기술, 핵심기술 개발 등의 투자 비중을 늘릴 것으로 기대되며, 관련 기업들에 대한 주시가 필요할 것으로 분석.
• 이 같은 분석 속 금일 쎄트렉아이, 한양디지텍, AP위성, 컨텍 등 우주항공산업 테마가 상승.

원자력발전

美 폐쇄 원전 재가동에 정부 대출금 첫 지원 예정 소식에 상승

• 언론에 따르면, 美 에너지부가 미시간주 팰리세이드 원전 재가동을 위해 152억 달러(약 20조5,300억원)의 대출 지원 계획을 공식 발표한 것으로 전해짐. 미국 정부가 원전 부활을 위해 직접 대출 지원을 한 것은 이번이 처음이며, 지원 대상은 800메가와트(㎿) 규모의 팰리세이드 원전임.
• 이 발전소는 엔터지사(社)가 재정난을 이유로 2022년 5월에 폐쇄했고, 홀텍사가 그해에 인수해 재가동을 추진해 온 것으로 전해짐. 2025년 말에 재가동될 예정이고, 최소한 오는 2051년까지 운영될 것으로 알려짐. 이와 관련, 그레첸 휘트머 미시간 주지사는 “이 원전이 미국에서 폐쇄됐다가 재가동되는 최초의 사례”라고 밝힘.
• 이 같은 소식에 비에이치아이, SNT에너지, 일진파워, 태웅, 우진엔텍, 지투파워 등 원자력발전 테마가 상승.

온디바이스 AI/ 챗봇/ 지능형로봇/AI

인텔, 국내 기업들과 온디바이스 AI 생태계 협업 소식 속 일부 관련주 상승

• 일부 언론에 따르면, 인텔이 한국의 PC 메이커와 AI 기반 소프트웨어 기업, 교육 기업들이 결성한 코리아-AI PC 얼라이언스(K-APA)와 협업한다고 전해짐. 이날 K-APA가 발족해 중소벤처기업부와 국내 인공지능 인재 양성과 중소기업간 인공지능 생태계 구축을 위한 협정식을 진행한 가운데, K-APA에는 솔트룩스, 이스트소프트, 폴라리스오피스, 아이스크림에듀 등 AI 소프트웨어 기반 기업이 참여했으며, 인텔코리아가 K-APA에 어드바이저사로 참여한다고 알려짐.
• K-APA에 참여한 국내 기업들은 인텔 칩이 탑재된 하드웨어를 통해 구동되는 온디바이스 AI 생태계를 구성하는 것을 목표로 할 것으로 전해졌으며, 네이버와 AI 생태계 구축 연합도 추진하고 있는 것으로 알려짐.
• 이 같은 소식 속 제주반도체, 유니퀘스트, 에이디테크놀로지, 폴라리스오피스, 솔트룩스, 에이디칩스 등 온디바이스AI 및 일부 AI 챗봇, 지능형로봇/AI 테마가 상승.

화장품

업황 회복 기대감 등에 일부 관련주 상승

• NH투자증권은 보고서를 통해 글로벌 사업 방향성을 대변하는 수출 데이터는 호조를 보이고 있으며, 면세 채널과 관광객 수도 지속 회복 중에 있다고 밝힘. 이와 관련, 3월 1~20일 누계 한국 화장품 수출은 4억달러(+3% y-y)를 기록했다며, 미국(+46% y-y)을 비롯한 非중국 국가로의 성장이 돋보였다고 설명.
• 동기간 기초 화장품 수출은 +1% y-y 증가하며 밋밋했으나, 미국(+56% y-y)은 전년에 이어 스킨케어 고신장 지속됐으며, 2월 대비 3월 Amazon.com 세럼 랭킹 상위권에 한국 화장품 브랜드(코스알엑스, 조선미녀, 믹순, 스킨1004, 구달, 아누아 등) 다수 확인이 되고있는 등, 수출 모멘텀이 건강하게 유지되고 있다고 설명.
• 또한, 대중국 지표도 개선을 보이고 있다며, 1~2월 누계 한국 면세점 매출은 19억달러(+26% y-y)를 기록하며 반등에 성공했다고 언급. 1월 방한 외국인 수는 88만명(+104% y-y)으로 2019년 동월 대비 80% 회복, 방한 중국인 객수는 28만명(+1,023% y-y)으로 2019년 동월 대비 71% 회복했다며, 월별 인바운드 회복 속도는 점차 빨라질 것으로 전망.
• 이에 금일 애경산업, 아이패밀리에스씨, 브이티, 코스맥스, 펌텍코리아, 코스메카코리아 등 화장품 테마가 상승. ul>

   

   

  특징 상한가 및 급등종목

  • 미래산업 2,625원(+29.95%)
    : 반도체 관련주 상승 및 베트남 법인 설립 속 반도체 후공정 검사장비 적극 공략 기대감에 상한가
  • 윈팩 1,570원(+29.97%)
    : 삼성전자, 실적 턴어라운드 전망 및 필라델피아 반도체지수 강세 등에 반도체 관련주 상승 속 상한가
  • SDN 1,435원(+29.98%)
    : 옐런 美 재무장관, 中 태양광 산업 압박 및 산업부, 태양광기업 공동연구센터 가동 소식 등에 태양광에너지 테마 상승 속 상한가
  • 필옵틱스 20,300원(+29.88%)
    : PCB(FPCB 등) 테마 상승 속 업계 첫 반도체 패키징용 TGV 양산 장비 출하 소식에 상한가
  • 가온칩스 123,000원(+22.88%)
    : 반도체 관련주, 온디바이스 AI 테마 상승 속 삼성 파운드리와 220건 이상 개발 프로젝트 완료 및 디자인하우스 역할 확대에 따른 최대 수혜 기업 분석에 급등
  • 제주반도체 28,600원(+22.48%)
    : 반도체 관련주 및 온디바이스 AI 테마 상승 속 급등
  • DXVX 5,300원(+19.50%)
    : 한미사이언스 주총서 임종윤·종훈 형제 승리 소식 속 임종윤씨가 동사의 사내이사로 재직 사실 부각 등에 급등
  • 쎄트렉아이 43,000원(+17.49%)
    : 우주항공산업(누리호/인공위성 등) 테마 상승 속 올해 영업이익 흑자전환 전망 등에 급등
  • 한미반도체 134,000원(+17.13%)
    : 반도체 관련주 상승 속 美 마이크론에 HBM TC본더 공급 임박 소식에 급등
  • 대명에너지 13,610원(+15.83%)
    : 옐런 美 재무장관, 中 태양광 산업 압박 및 산업부, 태양광기업 공동연구센터 가동 소식 등에 태양광에너지 테마 상승 속 급등
  • 아이톡시 1,977원(+14.48%)
    : 적정의견 감사보고서 제출 속 신작 MMORPG '라살라스' 정식 출시 등에 급등
  • 브릿지바이오테라퓨틱스 4,955원(+13.78%)
    : 美 대학과 면역항암 분야 공동연구 계약 체결 모멘텀 지속에 급등
  • 미코 13,170원(+11.89%)
    : 삼성전자, 실적 턴어라운드 전망 및 필라델피아 반도체지수 강세 등에 반도체 관련주 상승 속 급등
  • HLB이노베이션 6,600원(+11.86%)
    : 반도체 관련주 상승 및 간암신약 리보세라닙 승인 기대감 지속 등에 HLB 그룹주 상승 속 급등
  • 샌즈랩 12,540원(+11.37%)
    : 한국마이크로소프트와 차세대 AI 사이버보안 기술 개발 관련 업무협약 체결 모멘텀 지속에 급등
  • 와이씨켐 20,100원(+11.23%)
    : 반도체 관련주 상승 속 반도체 EUV 핵심 소재 2종 양산 본격화 모멘텀 지속에 급등
  • 애경산업 18,250원(+11.21%)
    : 일부 화장품 테마 상승 속 1분기 실적 기대치 상회 전망 등에 급등
  • HLB바이오스텝 4,415원(+11.21%)
    : 간암신약 리보세라닙 승인 기대감 지속 등에 HLB 그룹주 상승 속 급등
  • 유니슨 1,125원(+11.17%)
    : 美 신재생에너지 업체 주가 급등 등에 일부 풍력에너지 테마 상승 속 급등
  • 컨텍 18,740원(+11.15%)
    : 항공우주 산업 시장 확대 전망 등에 우주항공산업(누리호/인공위성 등) 테마 상승 속 급등
  • 어보브반도체 16,350원(+10.55%)
    : 삼성전자, 실적 턴어라운드 전망 및 필라델피아 반도체지수 강세 등에 반도체 관련주 상승 속 급등
  • 덕산테코피아 44,000원(+10.00%)
    : 삼성전자, 실적 턴어라운드 전망 및 필라델피아 반도체지수 강세 등에 반도체 관련주 상승 속 급등
  • 아이패밀리에스씨 22,600원(+9.71%)
    : 일부 화장품 테마 상승 속 올해에도 실적 성장세 지속 전망 등에 급등
  • 한미사이언스 44,350원(+9.10%)
    : 주총서 임종윤·종훈 형제 승리 소식에 급등

   

   

  리포트요약

  ＃두산

  ［NH투자 / 김동양,이승영 / ＝Buy / 목표가 ▲190,000원 / 현재가 149,900원］

  밸류업 여력과 의지

  • 밸류업 여력과 의지
  • 1분기 실적 Preview: 전자부문 개선 진행 중

  ＃기아

  ［DB금융투자 / 김평모 / ＝Buy / 목표가 ▲140,000원 / 현재가 113,600원］

  양호한 수요로 수익성 방어

  • 1Q24 실적 컨센서스 부합 전망
  • P하락, Q상승
  • 밸류업은 이제 시작

  ＃한화

  ［흥국증권 / 박종렬 / ＝BUY / 목표가 ＝43,000원 / 현재가 28,100원］

  재평가는 계속돼야 한다

  • 1Q 영업이익 5,700억원(-58.5% YoY) 부진한 실적 전망
  • 연간 부진한 실적 불가피, 실적 모멘텀은 상저하고

  ＃코리안리

  ［현대차증권 / 이홍재,장영임 / ＝BUY / 목표가 ▲11,000원 / 현재가 8,170원］

  기울기의 문제일 뿐

  • 기울기의 문제일 뿐 확연한 방향성
  • 주주환원 불확실성도 제한적

  ＃POSCO홀딩스

  ［삼성증권 / 백재승,임지영 / ＝BUY / 목표가 ＝550,000원 / 현재가 428,000원］

  시황 회복은 기다림 필요, 회사 방향성은 유지 예상

  • 온전한 실적 개선까지는 시간 필요할 것
  • 이젠 진짜 신사업 경쟁력에 대한 가시성이 관전 포인트

  ＃삼성전자

  ［KB증권 / 김동원,박주영 / ＝BUY / 목표가 ＝95,000원 / 현재가 79,800원］

  실적 기대 구간 진입

  • 반도체, 파운드리 실적: 바닥 확인
  • 1분기 추정 영업이익 5.7조원, 예상상회
  • 2024E 영업이익 34조원, +418% YoY

  ＃삼성전자

  ［하나증권 / 김록호,김현수,김영규 / ＝BUY / 목표가 ＝100,000원 / 현재가 79,800원］

  메모리 호황을 주가에 반영해야 할 때

  • 1Q24 Preview: 메모리 호조로 영업이익 상향
  • 2024년 영업이익 재차 상향
  • HBM에 대한 우려 때문에 저평가

  ＃LS ELECTRIC

  ［이베스트투자 / 성종화 / ＝Buy / 목표가 ▲130,000원 / 현재가 98,800원］

  지금도 밸류 DC 과도. 경기회복 & 배전 Cycle에는?

  • 1Q24 OP 컨센서스 부합 전망. 3Q23-4Q23과 같은 어닝쇼크는 없다
  • 가이디언스보다 보수적인 24년 컨센서스 전망치, 오히려 긍정적
  • 동사 핵심 영업전략은 1-2 년 뒤 이어질 배전시장 호황을 겨냥하는 것

  ＃LG이노텍

  ［메리츠증권 / 양승수 / ＝Buy / 목표가 ＝270,000원 / 현재가 194,800원］

  P의 역습

  • 1Q24 영업이익 1,482억원으로 컨센서스(1,195억원) +24.0% 상회 예상
  • P상승으로 시장 우려 상쇄 기대 → 투자의견 Buy, 적정주가 27만원 유지

  ＃애경산업

  ［상상인증권 / 김혜미 / ＝BUY / 목표가 ＝30,000원 / 현재가 16,410원］

  주가 반등 준비 완료

  • 1Q24E 매출액 yoy +8.6%, 영업이익 yoy +10.9%
  • 화장품의 곡역적 확대와 주주가치 제고가 올해 주가 모멘텀으로 적용할 전망

  ＃기업은행

  ［IBK투자 / 우도형 / N 매수 / 목표가 N 18,500원 / 현재가 14,790원］

  가장 높은 배당성향 전망

  • 연말 배당 매력도는 높은 것
  • 실적의 안정성은 높은 편
  • 투자의견 매수, 목표주가 18,500원 제시

  ＃삼성엔지니어링

  ［하나증권 / 김승준,하민호 / ＝BUY / 목표가 ＝32,000원 / 현재가 24,900원］

  연간 18조원 수주 가능할까

  • 1Q24 추정치: 매출액 2.4조원, 영업이익 1,872억원(OPM 7.7%)
  • 수주 가이던스 12.4조원을 넘어, 18조까지 가능할지
  • 투자의견 Buy 및 목표주가 32,000원 유지

  ＃제일기획

  ［대신증권 / 김회재 / ＝Buy / 목표가 ＝30,000원 / 현재가 18,670원］

  무난하게 시작, 높게 마무리

  • 1Q24 Preview: 무난하게 시작해서, 높게 끝날 한 해
  • 이미 높은 주주환원. 그래도 조금 더 기대를

  ＃제룡전기

  ［유안타증권 / 손현정 / 현재가 37,900원］

  ‘전력’ 질주 초입 단계

  • 미국 수출이 이끄는 Q의 구조적 성장
  • 상장사 유일 배전 변압기 100% 업체
  • P의 상승 지속

  ＃SK

  ［삼성증권 / 양일우 / ＝BUY / 목표가 ▲250,000원 / 현재가 185,200원］

  반도체 업황 개선 시 매수해야 하는 이유

  • SK하이닉스 주가 상승기에 관심을 가져야 하는 SK
  • SK하이닉스가 SK 펀더멘털 개선에 기여하는 또 다른 경로
  • 목표주가 250,000원으로 19% 상향 조정하고 BUY 투자의견 유지

  ＃NAVER

  ［현대차증권 / 김현용,윤서영 / ＝BUY / 목표가 ＝290,000원 / 현재가 189,300원］

  사야할 시점! 우려 선반영 & 실적 맑음

  • 검색 잘함, DP 노력 중, 웹툰 증익 → 1분기도 전년동기대비 18% 이익 성장 전망
  • 광고/커머스 마진 이상무! 홈피드 & 숏폼 기대감 긍정적 vs 커머스 중국 우려 상존 부정적
  • 웹툰 IPO 앞두고 해외 손익 개선 및 IP 글로벌화 가속 의지
  • 결제 장악한 네이버페이: 향후 고성장 관건은 금융/부동산/증권 아우르는 슈퍼앱으로의 성장 여부

  ＃경남스틸

  ［한국IR협의회(기술분석보고서) / / 현재가 3,330원］

  기술분석보고서

  • 포스코 향 철강 가공 전문 스틸서비스 업체
  • 글로벌 철강/원자재 가격 안정화 기조, 수익성은 점진적으로 개선
  • 기가스틸/전기강판 및 가전수요 회복세에 따른 매출 규모 확대 예상

  ＃쏠리드

  ［한국IR협의회(기술분석보고서) / / 현재가 6,120원］

  기술분석보고서

  • DAS 및 ICS 등 네트워크 장비 제조 기업
  • 인빌딩 시장 성장에 따른 네트워크 장비 수요 확대 전망
  • 5G·6G 네트워크의 핵심 기술인 오픈랜 기술 연구를 통한 경쟁력 제고

  ＃LG생활건강

  ［NH투자 / 정지윤 / ＝Hold / 목표가 ▲380,000원 / 현재가 392,000원］

  낮아진 기대치 상회 전망

  • 당분간 편안한 실적 기저
  • 1Q24 Preview: 컨센서스 상회 전망

  ＃제이브이엠

  ［신한투자 / 최승환,이병화 / 현재가 26,000원］

  10년에 세 번 오는 기회

  • 파우치형 조제자동화 글로벌 1위
  • 로봇공학과 결합되어 더욱 커질 해외성장성
  • 장비와 소모품이 함께하는 안정적인 성장

  ＃신한지주

  ［BNK투자 / 김인 / ＝매수 / 목표가 ＝60,000원 / 현재가 47,000원］

  2024년 최대실적 예상에 따라 주주친화정책 강화도 지속될 전망

  • 1Q24 Preview: 순영업수익 증가에도 ELS 손실로 소폭 감소 예상
  • 투자의견 매수 및 목표주가 60,000원으로 유지

  ＃신한지주

  ［IBK투자 / 우도형 / N 매수 / 목표가 N 58,500원 / 현재가 47,000원］

  펀더멘탈 대비 저평가

  • 충분한 주주환원 여력
  • 펀더멘탈은 견고
  • 투자의견 매수, 목표주가 58,500원 제시

  ＃큐렉소

  ［한국투자 / 강시온,이도희 / 현재가 13,910원］

  의료로봇 사업의 흑자전환 가시화

  • 의료로봇 전문 기업
  • 의료로봇 사업부의 흑자전환 및 해외 인허가 모멘텀

  ＃KH바텍

  ［IBK투자 / 김운호 / ＝매수 / 목표가 ＝25,000원 / 현재가 15,260원］

  메탈 전성 시대

  • 2024년 Metal 부품으로 성장
  • 메탈 부품 수요 확대
  • 투자의견 매수, 목표주가 25,000원 유지

  ＃인텍플러스

  ［유안타증권 / 권명준 / 현재가 35,500원］

  커질수록 주목받는 기업!

  • 머신비전 기술을 활용하여 2D/3D 외관검사장비 제조 기업
  • 매출성장을 위한 준비는 마련
  • 어드밴스드 패키징에 주목하는 글로벌 반도체 기업

  ＃LG전자

  ［신영증권 / 최준원 / ＝매수 / 목표가 ＝135,000원 / 현재가 97,000원］

  기대되는 B2B

  • 새로운 배당 정책
  • B2B 사업을 통한 매출 성장 기대, 이젠 비용 절감이 관건
  • 투자 의견 매수 유지, 목표주가 135,000원 유지

  ＃이글루

  ［유안타증권 / 손현정 / 현재가 6,450원］

  AI 사이버 공격은 AI 보안으로 방어한다

  • 국내 최초 AI 보안관제 솔루션 출시
  • 챗GPT 활용하는 AI 보안관제 서비스
  • 선박용 보안 솔루션 개척

  ＃하나금융지주

  ［IBK투자 / 우도형 / N 매수 / 목표가 N 73,000원 / 현재가 58,900원］

  높은 주주환원율, 높은 ROE,

  • 충분한 주주환원 여력
  • 커버리지 중 가장 높은 ROE
  • 투자의견 매수, 목표주가 73,000원 제시

  ＃아모레퍼시픽

  ［한화투자 / 한유정,이다연 / ＝Buy / 목표가 ＝160,000원 / 현재가 122,300원］

  앞으로가 더 중요하다

  • 기대치에 부합할 1분기
  • 2분기부터는 성장 전환할 설화수
  • 투자의견 BUY, 목표주가 160,000원 유지

  ＃아모레퍼시픽

  ［NH투자 / 정지윤 / ＝Buy / 목표가 ＝170,000원 / 현재가 122,300원］

  비중국 모멘텀은 지속

  • 1분기 부진을 만회할 남은 분기들
  • 1Q24 Preview: 낮아진 컨센서스 부합 전망

  ＃CJ제일제당

  ［한화투자 / 한유정,이다연 / ＝Buy / 목표가 ＝470,000원 / 현재가 292,500원］

  무엇을 더 기다리나

  • 기대치를 상회할 1분기
  • 투자의견 BUY, 목표주가 470,000원 유지

  ＃일진전기

  ［유안타증권 / 손현정 / 현재가 20,700원］

  이제 미국에서 ‘전력’을 발휘한다

  • 전선 + 변압기로 확장 사이클 본격 수혜
  • 미국 수출 확대를 위한 CAPA 증설

  ＃KB금융

  ［IBK투자 / 우도형 / N 매수 / 목표가 N 86,000원 / 현재가 69,000원］

  주주환원율 최상위, 주주환원 여력 최상위

  • 23년 기준 가장 높은 보통주자본비율 기록
  • 충분히 감내 가능한 ELS 배상 비용
  • 투자의견 매수, 목표주가 86,000원 제시, 최선호종목

  ＃로보티즈

  ［유안타증권 / 권명준 / 현재가 26,300원］

  실외자율주행! 나에게 맡겨!

  • 액츄에이터 제조 기반 실내외 자율주행로봇 제조기업
  • 액츄에이터 : 다양한 글로벌 산업으로 액츄에이터(다이나믹셀) 판매 지속 및 확대
  • 실내자율주행 : 로봇팔을 보유하여 있어 다층 건물내 층간 이동 가능
  • 실외자율주행 : 국내 실외자율주행로봇 시장 태동기

  ＃아이패밀리에스씨

  ［하나증권 / 박은정,김다혜 / ＝BUY / 목표가 ▲26,000원 / 현재가 20,600원］

  이유 있는 신고가

  • 이유 있는 신고가
  • 1Q24 Preview: 분기 최대 실적 기록 전망
  • 2024년 전망: 재밌게 전세계 침투 중

  ＃앱코

  ［한국IR협의회(리서치센터) / 이새롬,이나연 / 현재가 1,007원］

  공공사업 수주 확대->연간 매출액 1,000억원대 구간 재진입 기대

  • 국내 1위 게이밍기기 업체
  • 공공사업 수주 확대로 연간 총 매출액은 1,000억원대 구가할 전망
  • 2024F 매출액 1,046억원(+5.7% YoY), 영업이익 79억원(+267.5% YoY)

  ＃BNK금융지주

  ［IBK투자 / 우도형 / N 중립 / 목표가 N 9,000원 / 현재가 8,010원］

  명확한 보통주자본비율 개선 목표

  • 2024년 보통주자본비율 개선 전망
  • 제한적 성장을 통한 CET-1 개선
  • 투자의견 Trading Buy, 목표주가 9,000원 제시

  ＃DGB금융지주

  ［IBK투자 / 우도형 / N 중립 / 목표가 N 10,000원 / 현재가 8,760원］

  성장을 위한 준비 중

  • 시간은 걸릴 것이나 보통주자본비율은 우상향한다
  • 시중은행과의 차별적 경쟁력
  • 투자의견 Trading Buy, 목표주가 10,000원 제시

  ＃아이케이세미콘

  ［한국IR협의회(리서치센터) / 김경민,이나연 / 현재가 7,600원］

  작지만 알차게 성장하는 차량용 반도체 새싹 기업

  • 코넥스 시장에 상장된 반도체 기업으로서 반도체 설계 사업을 전문적으로 전개
  • 반도체 설계 기업들이 각각 활로를 개척 중이며 동사는 차량용 반도체 사업 확장
  • 2023년 매출이 감소했으나 기업 가치의 핵심 요인이 훼손되지 않아 긍정적

  ＃필옵틱스

  ［유안타증권 / 권명준 / 현재가 15,630원］

  OLED/Glass? 나만 믿어봐!

  • 레이저기술 기반으로 디스플레이 관련 장비 주력, 반도체 장비는 신성장동력
  • 디스플레이 장비 : Laser Cutting, LLO(Laser Lift Off) 등 다양한 레이저 기반 장비 라인업 보유
  • 반도체 장비 : Advanced Packaging 관련 장비 보유

  ＃한국콜마

  ［NH투자 / 정지윤 / ＝Buy / 목표가 ▼70,000원 / 현재가 47,150원］

  골이 깊으면 산도 높은 법

  • 실적 흐름 대비 과도한 주가 조정
  • 1Q24 Preview: 컨센서스 상회 전망

  ＃펨트론

  ［유안타증권 / 권명준 / 현재가 10,410원］

  다양해질수록 주목받는 기업!

  • SMT(SPI, MOI, AOI) 검사장비 주력, 반도체/2차전지 등으로 사업영역 확대
  • 변화 1. 고객사
  • 변화 2. 장비 라인업 확대
  • 변화 3. 차별화된 기술력 부각 전망

  ＃JB금융지주

  ［IBK투자 / 우도형 / N 매수 / 목표가 N 16,500원 / 현재가 13,210원］

  성장은 지속된다

  • 지방은행 중 가장 우수한 보통주자본비율
  • ROE 유지를 위한 해결책
  • 투자의견 매수, 목표주가 16,500원 제시

  ＃나무가

  ［유안타증권 / 권명준 / 현재가 14,630원］

  3D Camera Module? 나만 믿어봐!

  • 스마트폰용 카메라 모듈 사업을 주력, 성장동력으로 3D 카메라 모듈 사업 영위
  • 2024년 스마트폰 카메라 모듈 실적 회복 기대
  • 3D 카메라 시장 확대 수혜

  ＃코스맥스

  ［NH투자 / 정지윤 / ＝Buy / 목표가 ＝160,000원 / 현재가 115,700원］

  낮아진 기대치를 기회로

  • 나무랄 데 없는 수주 동향
  • 1Q24 Preview: 역동적인 신제품 발주 시즌

  ＃AP위성

  ［하나증권 / 김성호 / 현재가 16,140원］

  우주 프로젝트 본격화로 실적 성장 기대

  • 인공위성, 위성통신 단말기 개발 및 제작 전문 업체
  • 신제품 출시에 따른 실적 개선, 가까워지는 우주 프로젝트
  • 2024년 매출액 613억원, 영업이익 112억원 전망

  ＃코스메카코리아

  ［NH투자 / 정지윤 / 현재가 34,450원］

  기대 수익률 회복

  • 분기 갈수록 성장 흐름 좋을 것
  • 1Q24 Preview: 컨센서스 부합 전망

  ＃크래프톤

  ［다올투자 / 김하정,차윤지 / ＝BUY / 목표가 ▲320,000원 / 현재가 257,000원］

  이 주가에서는 신작 기대를 보수적으로

  • 2024년 매출 성장 기대의 폭은 여전히 조심스럽지만 1) 비용 통제 의지를 고려하여 이익 전망치를 상향하고 2) 자기주식 매입 및 소각을 반영해 EPS 전망치를 추가적으로 상향하며 적정주가를 32만원(2025E EPS 20.0x)으로 상향
  • 4월부터 신작 출시 전 CBT가 시작되지만 주가는 주주 환원 기대감 등으로 미리 상승했기에 신작 모멘텀에 대해서는 보수적인 대응을 권고

  ＃에스앤디

  ［유진투자 / 박종선 / 현재가 28,000원］

  4Q23 Review: K-Food 수혜주, Valuation 매력 보유

  • 4Q23 Review: 글로벌 K-Food 열풍으로 주요 고객의 해외 매출 증가, 분기 및 연간 최대 실적 갱신 기록
  • 1Q24 Preview: 분기 안정적 실적 성장은 물론, 연간 실적은 전년 대비 성장 지속과 함께 최대 실적 갱신 전망
  • 현재 주가는 2024년 실적 기준 PER 8.1배로, 국내 동종 업체 평균 PER 11.2배 대비 할인되어 거래 중임

  ＃지니언스

  ［유안타증권 / 손현정 / 현재가 12,900원］

  요술램프 ＇지니＇ NAC과 EDR로 보안 해결

  • 국내 1위 NAC, EDR 솔루션 업체
  • 압도적인 국내 지배력 + 글로벌 확대

  ＃HD현대일렉트릭

  ［이베스트투자 / 성종화 / ＝Buy / 목표가 ▲238,000원 / 현재가 183,100원］

  Peer 대비 펀드멘털 대폭 우위. 상당수준 PER 할증 합당

  • 1Q24 영업실적, YoY 폭발적 대호조 지속 & 당사 전망치 초과, 컨센서스 전망치 부합 예상
  • 23년에 이어 24년 이후도 Peer 대비 성장성 대폭 우위
  • 초고압 변압기 초호황 상당기간 지속 예상

  ＃효성중공업

  ［이베스트투자 / 성종화 / ＝Buy / 목표가 ▲343,000원 / 현재가 260,500원］

  전망치 다소 하향해도 Multiple DC 과도, 밸류 여력 상당

  • 1Q24 영업실적 YoY 대호조 지속 전망. 컨센서스 미달 예상되나 컨센서스 자체가 과도했을 뿐 특별한 이유는 없음
  • 올해 실적 컨센서스 전망치는 사측 가이디언스 대비 공격적 수준
  • 실적 전망치 다소 정상화에도 Multiple 상향으로 목표주가 상향. 여전히 Multiple DC 과도하며 밸류에이션 여력 상당

  ＃바이젠셀

  ［한국IR협의회(기술분석보고서) / / 현재가 5,130원］

  기술분석보고서

  • 3종 기술 플랫폼 기반의 면역세포치료제 연구개발 전문기업
  • 첨단바이오의약품 GMP 시설 구축: 자체 생산 역량 확보
  • Off-the-shelf 형태 치료제의 연구개발을 통해 신속한 시장 진입 기대

  ＃우리금융지주

  ［IBK투자 / 우도형 / N 매수 / 목표가 N 18,000원 / 현재가 14,610원］

  아직은 때가 아닐 뿐

  • 보통주자본비율은 11.9%
  • 실적은 안정적일 것으로 예상
  • 투자의견 매수, 목표주가 18,000원 제시

  ＃비올

  ［NH투자 / 심의섭,황지현 / 현재가 10,140원］

  성장의 끝이 보이지 않는다

  • 지난해 대비 더 높은 성장률 전망
  • Re-rating보다 Valuation Premium 관점에서 접근

  ＃뉴로메카

  ［유안타증권 / 권명준 / 현재가 37,850원］

  나와라! 만능 로봇팔!

  • 협동로봇 제조 기업. 제조업과 서비스업 로봇 진출 확대에 주목
  • 제조업 로봇: 용접로봇
  • 서비스업 로봇: 의료, F&B

  ＃엔켐

  ［대신증권 / 양지환 / 현재가 227,000원］

  2024년 본격 성장 개시

  • 2023년 부진한 실적 시현했으나, 2024년부터 매출 큰 폭 증가 전망
  • 24년부터 Capacity 증설 효과 본격화
  • 원재료 수직 계열화에 따른 안정적인 조달 가능할 전망

  ＃씨앤씨인터내셔널

  ［NH투자 / 정지윤 / 현재가 75,300원］

  눈코 뜰 새 없이 바쁘다

  • 수주 강세 지속
  • 1Q24 Preview: 역대 분기 최대 매출 기대

  ＃LG에너지솔루션

  ［삼성증권 / 조현렬 / ＝BUY / 목표가 ＝510,000원 / 현재가 409,000원］

  1Q24 preview - 어려운 환경 속 보조금 현금화는 긍정적

  • 1Q24 영업이익은 994억원(-71%QoQ)으로 컨센서스 9% 하회 전망. 부정적 래깅 효과가 지속된 가운데 고객사 수요 둔화에 따른 출하 감소 영향 심화.
  • 어려운 영업 환경 속 IRA AMPC를 매각하여 경제적 실질을 조기 확보하기 시작했다는 점은 긍정적. 목표주가 및 BUY 투자의견 유지.

  ＃파인엠텍

  ［유안타증권 / 권명준 / 현재가 9,090원］

  Foldable? 나만 믿어봐!

  • 폴더블 스마트폰향 내장힌지 주력, 외장힌지와 EV모듈하우징을 신성장동력으로 보유
  • 내장힌지: SDC를 통해 국내외 폴더블 스마트폰으로 진출
  • 외장힌지: 24년 고객사 진출 기대
  • EV Module Housing: 3공장 완공 시 매출 성장

  ＃엔젤로보틱스

  ［상상인증권 / 이종원 / 현재가 66,800원］

  웨어러블 로봇시장의 다크호스

  • 국내 웨어러블 로봇 전문 기업으로, 2017년 SG로보틱스라는 이름으로 창립되었다가 2018년 현재 사명으로 변경
  • angel MEDI(재활 의료), angel GEAR(산업 의료), angel SUIT(일상생활 보조), angel KIT(부품및 모듈)의 4개 파트가 주요 사업부로 구성
  • 2017년 LG전자로부터 30억원 규모의 전략적 지분 투자(공모 후 6% 수준)를 유치하면서 웨어러블 로봇사업 적극전개