(240909.MON) 테마 종목 및 리포트 요약

52주 신고가

제닉 , 대봉엘에스 , 에프앤가이드

특징 상한가 및 급등종목

KC코트렐 679원(+29.83%)
: 워크아웃 개시 모멘텀 지속에 상한가
디와이디 312원(+30.00%)
: 우크라이나 재건 및 화장품 테마 상승 속 상한가
하이트론 1,240원(+29.98%)
: 지피씨알 지분 취득 추진 속 신약 개발 사업 본격화 소식 등에 상한가
SAMG엔터 15,610원(+29.98%)
: 사랑의 하츄핑 100만 돌파 임박 소식에 상한가
제닉 13,930원(+29.94%)
: 화장품 테마 상승 속 아마존닷컴 진출 성공 및 글로벌 판매량 증가에 따른 기대감 지속에 상한가
네오이뮨텍 1,745원(+29.93%)
: ESMO에서 CAR-T와 NT-I7 병용 임상시험 중간 결과 발표 예정 소식에 상한가
대봉엘에스 22,350원(+29.87%)
: 비만치료제 및 화장품 테마 상승 속 인도 '실파 파마라이프사이언스'와 자체 개발한 리라글루타이드(Liraglutide)의 CDMO 계약을 위한 비밀유지계약(CDA) 체결 소식에 상한가
DXVX 3,155원(+25.70%)
: 비만치료제 시장 성장 기대감 및 위고비 국내 출시 기대감 지속 등에 비만치료제 테마 상승 속 급등
KC그린홀딩스 1,275원(+17.40%)
: 워크아웃 개시 모멘텀 지속에 급등
신시웨이 8,540원(+17.31%)
: 아테네 도시교통공사 사업에 DB보안 솔루션 납품 소식에 급등
인벤티지랩 16,330원(+17.14%)
: 비만치료제 시장 성장 기대감 및 위고비 국내 출시 기대감 지속 등에 비만치료제 테마 상승 속 급등
폴라리스오피스 5,560원(+14.88%)
: 일론 머스크의 AI 스타트업 xAI, 테슬라와 기술 공유 및 매출 배분 방안 논의 소식 등에 AI 챗봇 테마 상승 속 급등
블루엠텍 21,550원(+13.12%)
: 비만치료제 시장 성장 기대감 및 위고비 국내 출시 기대감 지속 등에 비만치료제 테마 상승 속 급등
화성밸브 11,990원(+12.79%)
: 추석 후 대왕고래 프로젝트 기대감 등에 급등
디앤디파마텍 34,500원(+12.56%)
: 비만치료제 테마 상승 속 이슬기 대표, 굿브레인 콘퍼런스서 퇴행성 뇌 질환 치료제 개발 발표 예정 소식에 급등
아이티엠반도체 22,100원(+11.45%)
: 9일 아이폰16 공개 기대감에 아이폰 테마 상승 속 급등
라파스 18,140원(+11.29%)
: 화장품 및 비만치료제 테마 상승 속 급등
HB테크놀러지 2,575원(+10.99%)
: 삼성전기·LG이노텍, 차세대 반도체 '유리 기판' 사업화 기대감 등에 유리 기판 테마 상승 속 급등
피엔케이피부임상연구센타 2,625원(+10.99%)
: 저점 인식 속 매력적인 밸류에이션 부각 등에 화장품 테마 상승 속 급등
샤페론 3,375원(+10.47%)
: 비만치료제 테마 상승 속 '차세대 아토피 신약' 美 FDA 임상 2상 안정성 확인 모멘텀 지속에 급등
실리콘투 43,400원(+10.15%)
: 화장품 테마 상승 속 글로벌 K-뷰티 확장 전략 속 밸류에이션 재평가 기대감 등에 급등
퀄리타스반도체 9,790원(+10.12%)
: 美 팹리스업체에 '2nm MIPI 솔루션' 공급 소식에 급등
효성중공업 273,500원(+10.06%)
: 매출 성장 추세 지속 기대감 등에 급등
필옵틱스 15,640원(+9.75%)
: 삼성전기·LG이노텍, 차세대 반도체 '유리 기판' 사업화 기대감 등에 유리 기판 테마 상승 속 급등
코데즈컴바인 1,560원(+9.47%)
: 남북경협 테마 상승 속 품절주로 시장에서 부각되며 급등
잉글우드랩 12,550원(+9.32%)
: 저점 인식 속 매력적인 밸류에이션 부각 등에 화장품 테마 상승 속 급등
엠로 47,050원(+9.29%)
: 일론 머스크의 AI 스타트업 xAI, 테슬라와 기술 공유 및 매출 배분 방안 논의 소식 등에 지능형로봇 테마 상승 속 급등
에코앤드림 32,750원(+9.17%)
: 새만금 전구체 캠퍼스 공사 연내 마무리 전망 등에 급등
토니모리 9,020원(+9.07%)
: 저점 인식 속 매력적인 밸류에이션 부각 등에 화장품 테마 상승 속 급등
솔트룩스 14,280원(+9.01%)
: 일론 머스크의 AI 스타트업 xAI, 테슬라와 기술 공유 및 매출 배분 방안 논의 소식 등에 AI 챗봇/지능형로봇 테마 상승 속 급등

테마시황

비만치료제 시장 성장 기대감 및 위고비 국내 출시 기대감 지속 등에 비만치료제 테마 상승. 세계폐암학회 개막 속 글로벌 주요 제약/바이오 관련 학회 기대감 및 美 생물보안법 통과 기대감, 금리 인하 기대감 지속 등에 면역항암제, 마이크로바이옴, 제약업체, 바이오시밀러, mRNA, 유전자 치료제/분석 등 제약/바이오 관련 테마 상승.
저점 인식 속 매력적인 밸류에이션 부각 등에 화장품 테마 상승.
삼성전기·LG이노텍, 차세대 반도체 '유리 기판' 사업화 기대감 등에 유리 기판 테마 상승.
일론 머스크의 AI 스타트업 xAI, 테슬라와 기술 공유 및 매출 배분 방안 논의 소식 등에 AI 챗봇/ 지능형로봇 테마 상승.
트럼프 전 대통령, 해리스에 지지율 우위 소식 등에 우크라이나 재건/ 남북경협 테마 상승.
美 필라델피아 반도체 지수 급락, 美 경기 침체 우려, 반도체 피크아웃 우려 지속 등에 장 초반 하락했던 반도체 관련주 및 전력설비/ 전선 등 테마는 상승 전환하는 모습. 다만 삼성전자(-2.03%)는 2%대 하락 마감.
현지시간 9일 아이폰16 시리즈 공개를 앞두고 아이폰 테마 상승.
추석 이후 정부의 2차 전략회의 예정 등 대왕고래 프로젝트 기대감 지속 등에 피팅/밸브, 일부 자원개발 등 동해 심해 석유·가스전 관련 테마 상승.
반면, 펀더멘털 부담 가중 및 이자이익 감소 전망 등에 은행 테마 하락.
테슬라(-8.45%) 주가 급락 영향 등에 일부 2차전지/전기차 테마 하락.
국제유가 급락 영향 등에 정유/ LPG 테마 하락.

비만치료제

비만치료제 시장 성장 기대감 및 위고비 국내 출시 기대감 지속 등에 상승

다올투자증권은 보고서를 통해 경제 발전과 함께 전세계 비만 인구 수가 크게 늘어나면서 2030년 약 12.5억명의 성인 비만 환자가 발생될 것으로 전망된다며, 비만은 제2형 당뇨병과 심혈관 질환, 고혈압, 뇌졸중, 암 등 여러 심각한 질병을 유발한다고 알려져 있어 치료제에 대한 니즈는 더욱 증대될 것이라고 밝힘.
비만 치료에 대한 높은 수요에도 불구하고 제한적인 보험 급여와 공급 부족 현상으로 처방이 원활하게 이루어지지 않고 있지만, 문제점들이 해소되면서 비만 치료제 시장은 더욱 커질 전망이라고 언급. 제약사들은 환자들의 비용 부담을 줄이기 위해 장기 임상 데이터 확보를 위한 대규모 임상 진행, 보험사와의 협상 및 파트너쉽을 구축하고 있으며, 공급 부족 문제를 해결하기 위해 공격적인 공장 증설을 진행하고 있다고 설명.
아울러 대표적 비만치료제 '위고비'의 국내 출시 기대감이 지속되고 있는 점도 긍정적으로 작용. 글로벌 제약사 노보노디스크의 비만치료제 '위고비'가 10월 국내 출시 예정인 가운데, 비만 치료뿐 아니라 노화까지 늦춘다는 연구 결과가 나오면서 시장 관심이 커지고 있음.
이 같은 분석 속 대봉엘에스, DXVX, 인벤티지랩, 블루엠텍, 샤페론 등 비만치료제 테마가 상승. 특히, 대봉엘에스는 인도 '실파 파마라이프사이언스'와 자체 개발한 리라글루타이드(Liraglutide)의 CDMO 계약을 위한 비밀유지계약(CDA)을 체결한 소식도 전해지며 상한가를 기록.

화장품

저점 인식 속 매력적인 밸류에이션 부각 등에 상승

상반기 'K-뷰티' 열풍에 힘입어 주도주로 자리매김했던 화장품 관련주들이 최근 큰 폭으로 하락하면서 매력적인 밸류에이션 구간에 접어들었다는 분석이 나오는 모습.
유안타증권은 이날 실리콘투에 대해 국가별 매출 비중 변화 등 글로벌 확장 전략에 힘입어 실적 개선이 기대된다며, 밸류에이션 재평가(Re-rating)가 필요한 시점으로 보인다고 밝혔으며, NH투자증권은 지난 6일 아모레퍼시픽에 대해 3분기 실적 컨센서스를 하회할 것이지만, 3분기 이후 중국 사업 안정화 시 해외 이익 규모가 충분히 반영되며 기업가치가 재부각될 것이라고 분석한 바 있음. 하나증권은 지난 2일 화장품 업종에 대해 K뷰티의 글로벌 점유율 확대는 순항 중이며, 주도주 중심 매수를 제안한다고 밝힌 바 있음.
이 같은 소식에 실리콘투, 아모레퍼시픽, 토니모리, 제닉, 브이티, 코스메카코리아 등 화장품 테마가 상승.

유리 기판

삼성전기·LG이노텍, 차세대 반도체 '유리 기판' 사업화 기대감 등에 상승

언론에 따르면, 삼성전기와 LG이노텍이 차세대 반도체 기판으로 불리는 '유리 기판' 기술과 시제품을 선보이며 본격적인 사업화에 속도를 내고 있는 것으로 전해짐. 삼성전기와 LG이노텍은 최근 인천 송도컨벤시아에서 열린 '국제PCB 및 반도체패키징산업전'(KPCA Show 2024)에 참가해 나란히 유리 기판 기술을 공개했음. 삼성전기는 KPCA 전시회에서 대면적 기판에서 발생하는 휨 특성과 신호 손실을 혁신적으로 개선한 유리 기판을 처음 소개했으며, LG이노텍은 유리 기판 관련 부스를 처음 마련하고 차세대 혁신 기판 기술을 선보였음.
한편, 유리 기판 사업과 관련한 인재 확보 경쟁도 치열해진 것으로 전해짐. 삼성전기는 지난 4일 '2024년 하반기 3급 신입사원 채용 공고'를 내고 연구개발 분야 신입사원을 채용 중이며, LG이노텍도 최근 최고기술책임자(CTO) 부문 내 '반도체 기판용 글래스 코어 개발' 직무를 맡을 신입사원과 경력사원을 동시에 모집하고 있는 것으로 알려짐. 이와 관련 업계 관계자는 "반도체가 고성능화되면서 신호 체계 등에 안정적인 유리가 각광받고 있다"며, "최근 데이터센터, 서버, 통신들이 중요해지면서 기판 고객사들도 유리 기판 설루션을 요구하는 추세"라고 설명.
이 같은 소식 속 HB테크놀러지, 필옵틱스, 태성, 켐트로닉스 등 유리 기판 테마가 상승.

AI 챗봇/ 지능형로봇

일론 머스크의 인공지능(AI) 스타트업 xAI, 테슬라와 기술 공유 및 매출 배분 방안 논의 소식 등에 상승

현지시간으로 7일 월스트리트저널(WSJ)에 따르면, 일론 머스크 테슬라 최고경영자(CEO)의 인공지능(AI) 스타트업 xAI가 테슬라에 자사 기술에 대한 접근권을 주는 대신 테슬라의 향후 소프트웨어 매출 일부를 배분 받는 방안에 대해 논의했다는 소식이 전해짐. 복수의 익명 소식통은 "테슬라는 xAI의 AI모델이 자사 첨단 자율주행 소프트웨어인 '풀 셀프 드라이빙(FSD)' 구동을 지원할 수 있도록 허가하고, 그에 따른 매출 일부를 xAI와 나눌 것"이라고 밝힘.
다만, 머스크 CEO는 WSJ 보도를 요약한 엑스(X·옛 트위터) 게시물에 대해 "해당 기사를 읽지는 않았지만 (매출 배분을 논의했다는) 위의 내용은 정확하지 않다"고 밝힘.
이 같은 소식에 폴라리스오피스, 폴라리스AI, 솔트룩스, 한글과컴퓨터, 앰로, 바이브컴퍼니 등 AI 챗봇/지능형로봇 테마가 상승.

우크라이나 재건/ 남북경협

트럼프 전 대통령, 해리스에 지지율 우위 소식 등에 상승

11월 미국 대통령 선거를 앞두고 여론조사상 앞서는 듯 보였던 민주당의 카멀라 해리스 부통령의 ‘우위’가 사라지고 있음. 미국 일간 뉴욕타임스가 시에나 대학과 함께 지난 3∼6일 여론조사 결과를 트럼프 지지율이 48%, 해리스 지지율이 47%로 나타났음. 이는 바이든 대통령이 재선 포기를 선언한 직후인 7월22∼24일 같은 기관이 실시한 조사 결과와 비슷한 수준임. 지난달 조사에서 해리스는 트럼프가 우위를 보여왔던 애리조나, 노스캐롤라이나 주 등에서 트럼프를 앞선다는 결과가 나왔었지만, 이번 조사에선 모두 동률을 기록.
한편, 美 대선이 불과 두 달도 안남은 상황에서 오는 10일 진행될 양측의 첫 TV토론 등이 주요 변수로 작용할 것으로 전망.
이 같은 소식 속 디와이디, SG, 삼부토건, 대모, 현대에버다임, 인디에프, 일신석재 등 우크라이나 재건/남북경협 테마가 상승.

은행

펀더멘털 부담 가중 및 이자이익 감소 전망 등에 하락

미래에셋증권은 은행업에 대해 펀더멘털 부담이 계속 가중될 것으로 전망. 이는 신규취급액 대출 금리가 모든 대출 부문에 있어서 지속적으로 하락하고 있고, 신규 취급액 기준 예대금리차와 잔액 기준 예대금리차 역시 마찬가지 모습을 보이고 있기 때문이라고 분석. 특히, 통상 순이자마진은 기준금리가 높게 유지되는 기간이 길어질수록 하락세가 가팔라지는 경향이 있는데, 이는 금리가 높은 수준일 때 대출에 대한 수요보다는 예금에 대한 수요가 더 커지기 때문에 대출금리 상승 압력보다 예금금리의 상승 압력이 더 높고, 정부와 당국에서도 대출금리 인하에 대한 압박을 가하기 때문이라고 설명.
아울러 주택담보대출 중심의 수요는 마진에 부담 요인이라고 밝힘. 주택담보대출은 우량한만큼 순이자마진이 작기 때문이며, 전분기대비 대출성장률은 상승해도 이자이익은 감소할 것임을 의미한다고 설명. 한편, 주택담보대출 수요이 급증한 이유는 당초 7월 시행 예정이었던 스트레스 DSR을 9월로 연기했기 때문인데, 2분기에도 풍선효과로 수요가 급증한 상태에서 대출 증가로 부동산 가격이 상승하자 매수 심리 자극으로 연장된 2개월 동안 더욱 폭발적인 수요 증가가 나타난 것으로 판단.
이와 관련 신한지주, 하나금융지주, 우리금융지주, KB금융 등 은행 테마가 하락.

2차전지/전기차 등

테슬라(-8.45%) 주가 급락 영향 등에 일부 관련주 하락

지난 주말 뉴욕증시는 8월 고용동향보고서에 대한 실망감이 커진 가운데, 반도체 등 대형 기술주들이 고평가 논란 등에 부진한 모습을 보이면서 3대 지수 모두 큰 폭 하락. 특히, 테슬라(-8.45%), 리비안(-3.71%), 루시드(-1.65%) 등 美 주요 전기차 업체 주가가 동반 하락.
지난 주말 美 노동부에 따르면, 8월 비농업 부문 신규 고용은 전월대비 14만2,000명 증가한 것으로 나타났음. 이는 시장 예상치 16만4,000명 증가를 하회하는 수치임. 특히, 지난 12개월간의 평균 증가세 20만2,000명에 크게 못 미쳤으며, 앞서 발표된 7월과 6월의 고용 수치마저 대폭 하향 조정된 점이 실망감을 키우는 모습.
유안타증권은 보고서를 통해 글로벌 EV 수요 둔화가 지속되면서 2차전지 기업들의 실적 개선 본격화 시기에 대한 불확실성이 높은 상황이라고 밝힘. 2023년까지만 하더라도 2년 후 실적 추정치를 밸류에이션에 적용했으나 현재는 수요 둔화 지속으로 기업들의 계획된 생산능력 축소 가능성, 기존 생산능력 가동률 추가 감소등이 우려되는 상황이라고 설명. 이에 섹터 내 종목 차별화를 통한 기업 선별이 필요하다고 밝힘.
이 같은 소식 속 에코프로비엠, 에코프로, 롯데에너지머티리얼즈, 한농화성, 동화기업, 유일에너테크, 엔켐 등 일부 2차전지/전기차/리튬 테마가 하락.

정유/ LPG

국제유가 급락 영향 등에 하락

지난 주말 미국 뉴욕상업거래소(NYMEX)에서 국제유가는 美 고용 악화 속 원유수요 불안 고조 등에 급락. 서부 텍사스산 원유(WTI) 10월 인도분 가격은 전거래일보다 1.48달러(-2.14%) 하락한 67.67달러에 거래 마감.
현지시간으로 6일 美 노동부에 따르면, 8월 비농업 부문 신규 고용은 전월대비 14만2,000명 증가. 이는 시장 예상치 16만4,000명 증가를 하회하는 수준임. 8월 비농업 부문 신규 고용 증가세는 지난 12개월간의 평균 증가세 20만2,000명에 비해 부진했음. 또한, 7월의 비농업 부문 신규 고용은 기존 11만4,000명 증가에서 8만9,000명 증가로 2만5,000명 하향, 6월 수치는 17만9,000명 증가에서 11만8,000명 증가로 6만1,000명 하향됐음. 8월 실업률은 4.2%로 전월대비 0.1%p 감소했음. 이 같은 고용지표 부진으로 시장에서는 원유 수요 감소가 우려되는 모습.
이 같은 소식에 GS, S-Oil, E1, SK가스 등 정유/LPG 테마가 하락.

리포트요약

＃하이트진로

［IBK투자 / 김태현 / ＝매수 / 목표가 ＝27,000원 / 현재가 20,500원］

2분기와 유사한 실적 흐름

이익 성장 기대감 높아
주류 가격 인상 효과 지속
중장기 소주 수출 성장 잠재력에 주목

＃유한양행

［삼성증권 / 서근희 / ＝BUY / 목표가 ▲130,000원 / 현재가 125,600원］

블록버스터에서 느껴지는 성장의 확신

생물보안법 제정에 앞서 글로벌 제약사의 중국 업체에 대한 거리두기 확인
상업화 물량 증대 시점

＃기아

［DB금융 / 남주신 / N Buy / 목표가 N 133,000원 / 현재가 100,000원］

EV/HEV 시리즈로 브랜드력 UP

전기차 SUV 시리즈에 주목
25년 핵심은 침투율 10% 미만인 미국 전기차 시장에서의 판매 성장이다
25년 매출액 111.9조원(YoY+4.5%) 영업이익은 13.49조원(YoY+1.5%)를 기록할 전망이다

＃현대건설

［대신 / 이태환 / ＝Buy / 목표가 ＝46,000원 / 현재가 30,150원］

수익성까지 갖춘 올라운더 플레이어 지향

1) 비즈니스 확장, 2) 기존 사업 고도화를 통한 수익성 개선 전략 확인
차별화된 기술, 경험을 바탕으로 하는 국내 데이터센터 핵심 사업자
준자체 대형복합개발 사업 본격화와 함께 중장기 이익 성장 가능

＃KCC

［iM / 이상헌 / 현재가 298,500원］

실적개선 및 주주환원으로 PBR 밸류업 될 듯

국내 최대의 건자재, 도료 및 실리콘 생산업체
올해와 내년 실리콘 사업부문 실적 턴어라운드 가속화 되면서 전체 실적 개선을 이끌 듯
올해와 내년 실리콘 사업부문 실적 턴어라운드 가속화 되면서 전체 실적
개선을 이끌 듯

＃LG

［NH투자 / 김동양 / 현재가 84,600원］

여전히 순현금

NDR 후기: ROE 제고노력 강화

＃SNT다이내믹스

［하나 / 김성호 / 현재가 19,900원］

성장을 가속화시킬 방산 변속기 경쟁력

방산용 핵심부품 변속기 전문업체
수주 내역의 시사점
2024년 매출액 5,554억원, 영업이익 932억원 예상

＃현대차

［DB금융 / 남주신 / N Buy / 목표가 N 330,000원 / 현재가 227,500원］

계속해서 빛 볼 xEV 경쟁력

동사는 1) xEV로 양질의 실적 개선 추구, 2) 전기차 전용 플랫폼 E-GMP 개발을 통해 경쟁사 중 가장 성공적으로 전기차 시장 변화에 발빠르게 대응 중
3) SDV로 성장 및 고수익성 추구, 4) 주주환원정책 강화, 5) 인도 IPO 추진, 6)신차 사이클 등 25~26년 내 모멘텀이 많다
매출액은 180.8조원(+4.5%YoY), 영업이익은 15.9조원(+2.6%YoY)으로 예상

＃에스엘

［DB금융 / 남주신 / N Buy / 목표가 N 46,000원 / 현재가 31,050원］

밤이 없어지지 않는 한 빛(LED)은 계속된다

동사는 1)미국/인도 시장에서의 수주, 2)LED램프 비중 확대와 전동화 제품 다양화에 따른 실적 증가, 3)다변화된 고객사 수주 포트폴리오로 유일하게 성장하는 부품업체이다
LED램프 채택률은 22년 72%에서 25년 90% 수준까지 성장 전망
투자의견 Buy, 목표주가 46,000원을 제시하며 커버리지를 개시

＃삼성전자

［현대차 / 노근창,윤동욱 / ＝BUY / 목표가 ▼104,000원 / 현재가 68,900원］

결국엔 Near Memory가 변동성을 줄인다

동사의 3분기 매출액과 영업이익은 전자제품 수요 둔화와 일회성 비용 증가 등으로 인해 기존 추정치를 각각 7.2%, 19.7% 하회하는 81.7조원과 11.8조원을 기록할 것으로 예상됨
단기적으로 Box권 주가 흐름 예상 / 중장기적인 수요 모멘텀을 겨냥한 저점매수 전략 유효

＃삼성전자

［KB / 김동원 / ＝BUY / 목표가 ▼95,000원 / 현재가 68,900원］

뚜렷한 D램 수요 양극화

3분기 추정 영업이익 9.7조원, -7% QoQ
P/B 1배 근접, 주가의 하락 위험은 제한적

＃녹십자

［삼성증권 / 서근희 / ＝BUY / 목표가 ▲200,000원 / 현재가 145,800원］

Alyglo 성공에 대한 자신감

Alyglo, 충분한 경쟁력이 있다
확신은 선례에서 찾는다

＃삼성전기

［한국투자 / 박상현,이승연 / ＝매수 / 목표가 ＝230,000원 / 현재가 130,400원］

한국투자증권 뉴욕 컨퍼런스 후기

MLCC와 패키지 기판에 집중된 미국 투자자들의 관심
MLCC: 좌 AI 우 전장(Automotive)

＃한샘

［iM / 이상헌 / ＝Buy / 목표가 ＝67,000원 / 현재가 54,000원］

자사주 소각 등 주주환원 정책이 필요한 시기

주택 매매거래량 증가 일정한 시차를 두고 B2C 인테리어 수요로 이어질 것임 ⇒ 3분기 이후 B2C 사업부문 실적에 긍정적인 영향 미칠 듯
자사주 29.5%를 소각해야 확실한 지배구조 개선 효과가 나타나면서 밸류업 될 수 있는 기반 마련될 듯

＃현대위아

［DB금융 / 남주신 / N Buy / 목표가 N 63,000원 / 현재가 49,300원］

탄탄한 방산/장비 사업에 이은 차량 부품 성장 기대

동사는 1)현대차그룹 내연기관차 엔진 위탁생산이라는 탄탄한 본업, 2)현대차그룹 미래사업(4륜구동, 열관리시스템, 로봇, 스마트팩토리)에 맞춘 체질 변화 시도 중이라는 점에서 기대되는 부품업체이다
2H24에는 차량부품 부문은 OPM 3% 이상, 공작특수 부문은 OPM 11% 이상으로 개선 될 것으로 전망된다
목표주가 63,000원으로 커버리지 개시

＃현대모비스

［DB금융 / 남주신 / N Buy / 목표가 N 280,000원 / 현재가 214,000원］

전동화 사업 실적 반등만 있다면

고정비 부담 해소, 핵심 사업 실적 반등이 필요
25년 매출액 62조원(+7.2%YoY), 영업이익 2.8조원(+11.8%YoY) 기록할 전망이다
투자의견 Buy, 목표주가 280,000원으로 커버리지 개시

＃한솔케미칼

［iM / 정원석,손우성 / ＝Buy / 목표가 ▼185,000원 / 현재가 128,900원］

이차전지 소재 성장성 재확보 여부가 중요

하반기 반도체 소재 중심 점진적인 실적 개선세 전망
전기차 시장 수요 둔화 감안하더라도 과도한 저평가 구간

＃애경산업

［흥국 / 이지원 / N BUY / 목표가 N 20,000원 / 현재가 16,230원］

혼란 속 고요

애경산업 투자의견 BUY/TP 20,000원 제시
지금은 호재보다 악재에 대응해야 할 시기
3Q24E OP 전망: 196억원 (+6.8% yoy, OPM: 10.3%)

＃한온시스템

［DB금융 / 남주신 / N Buy / 목표가 N 5,000원 / 현재가 4,095원］

해뜨기 전이 가장 어둡다

장기적인 성장 그림을 봐야
하반기부터는 실적 개선을 기대해볼 수 있다
투자의견 Buy, 목표주가 5,000원으로 커버리지 개시

＃태광

［대신 / 박장욱 / ＝Buy / 목표가 ＝17,500원 / 현재가 12,990원］

수주 및 수익성 회복구간 진입

3Q24 매출액: 808억원(+ YoY8.3%, 영업이익 149억원(+ YoY21.6 %) 예상
목표주가 17,500원 현재 주가 대비 업사이드 35% 보유
NDR 주요 질문. 수주의 지속성, 경쟁사대비 낮은 수익률과 주주환원율

＃SNT모티브

［DB금융 / 남주신 / N Buy / 목표가 N 55,000원 / 현재가 45,150원］

다각화된 사업 포트폴리오 보유 매력

신규 수주를 기다리는 중
25년 매출액은 1.05조원(+7.8%YoY), 영업이익은 1,090억원(+7.8%YoY)으로 전망한다
투자의견 Buy, 목표주가 55,000원으로 커버리지 개시

＃SOOP

［한국투자 / 정호윤,김예림 / ＝매수 / 목표가 ＝165,000원 / 현재가 97,800원］

트래픽 반등의 3분기

호실적 이후 주가 하락은 트래픽 부진 때문
3분기에는 트래픽 회복 전망
실적 성장은 이어질 것, 2025년부터는 해외 성과 창출 기대

＃셀트리온

［삼성증권 / 서근희 / ＝BUY / 목표가 ＝250,000원 / 현재가 191,200원］

하반기로 갈수록 더욱 중요해질 짐펜트라

하반기 재고 단가 낮아지면서 원가율 개선됨에 따라 실적 개선 이어질 것으로 전망
하반기 짐펜트라의 처방 속도가 셀트리온의 기업 가치 상승에 중요
투자의견 BUY, 목표주가 25만원 유지

＃현대글로비스

［DB금융 / 남주신 / N Buy / 목표가 N 150,000원 / 현재가 109,400원］

실적 개선, 배당 매력, 미래 사업까지 착착 진행 중

2H24부터 1) 견조한 완성차 출하량에 따른 CKD 물량 증가 지속
2) 24년말 PCTC 운임 인상에 따른 실적 개선, 3) 신조 용선 인도에 따른 공급 안정에 따른 실적 개선이 기대된다
25년 매출액은 29.4조원(+7.4%YoY), 영업이익 1.7조원(+8.3%YoY)으로 전망한다
목표주가 150,000원으로 커버리지 개시

＃비에이치

［신한투자 / 오강호 / N 매수 / 목표가 N 30,000원 / 현재가 19,280원］

회복의 출사표

2024년 회복, 2025년 성장 가속화로 레벨업
1) IT수요 개선, 2) 사업 다각화, 3) 계절적 실적 안정화에 주목

＃한미약품

［다올투자 / 이지수,임도영 / ＝BUY / 목표가 ▲430,000원 / 현재가 315,500원］

국내 대사질환 선두주자

안정적인 실적 이어질 전망. 2025년 임상 성과 확인. 신약 가치 업사이드 기대
MASH 치료제 HM15275와 에피노페그듀타이드의 임상 타임 라인 및 경쟁 상황을 고려해 신약가치 재산출
안정적인 실적에 2025년 다수의 R&D 모멘텀 보유해 투자의견 BUY 유지
신약가치 상향으로 적정주가 43만원으로 상향 조정. 다만 상속세, 거버넌스 이슈는 주가에 영향

＃이마트

［한화투자 / 이진협,최영주 / ＝Buy / 목표가 ＝88,000원 / 현재가 63,300원］

실적 반등 기대감에 대해 RMN 사업에 주목이 필요

25년 실적 반등 기대감 확대 중
동사의 RMN 사업에도 주목이 필요
투자의견 BUY, 목표주가 8.8만원, 최선호주 의견 유지

＃한국타이어앤테크놀로지

［DB금융 / 남주신 / N Buy / 목표가 N 56,000원 / 현재가 40,000원］

타이어 제품 믹스 개선은 계속된다

고부가가치 타이어 믹스 개선 구간
25년 매출액은 9.6조원(+4.4%YoY), 영업이익은 1.6조원(YoY+2.0%)으로 예상한다
투자의견 Buy, 목표주가 56,000원으로 커버리지 개시

＃동아에스티

［다올투자 / 이지수,임도영 / ＝BUY / 목표가 ＝95,000원 / 현재가 71,300원］

하반기 R&D 모멘텀 유효

하반기 DMB-3115 매출 발생으로 호실적 기대. DA-1241 MASH 대상 임상2a상 데이터 발표 예상
연내 스텔라라 바이오시밀러 DMB-3115 미국/유럽 품목 허가 및 유럽 출시 예상
연말 DA-1241(MASH/2형 당뇨) 임상
2a상 데이터 발표, 2025년 초 DA-1726(비만) 임상1상 데이터 발표 등 R&D 모멘텀 유효

＃HK이노엔

［상상인 / 하태기 / ＝BUY / 목표가 ＝70,000원 / 현재가 44,550원］

영업실적, 수출비전 다 좋다

3분기 영업이익 전분기 대비 성장 전망
케이캡 매출은 3분기 420억원, 전망, 고성장 지속
케이캡 미국 FDA 품목승인 신청일정을 좀 더 여유 있게 지켜 보자

＃HL만도

［DB금융 / 남주신 / N Buy / 목표가 N 44,000원 / 현재가 32,100원］

실적 성장, 밸류 매력, 미래차 모멘텀 모두 보유

동사는 1)전기차 부품 수주 경쟁력, 2)소프트웨어 경쟁력, 3)28년까지 연평균 10% 성장, 4)ADAS 고도화에 따른 성장이 기대되는 부품사다
25년부터 고마진 수주 잔고와 비용 절감 효과가 수익성 개선으로 나타날 것으로 판단 한다
투자의견 Buy, 목표주가 44,000원으로 커버리지 개시

＃삼성바이오로직스

［삼성증권 / 서근희 / ＝BUY / 목표가 ▲1,100,000원 / 현재가 965,000원］

대규모 수주로 앞당겨지는 가동률

CMO 수요는 꾸준히 증가
미국 생물보안법 수혜 기대
투자의견 BUY 유지, 목표주가 110만원으로 상향

＃에코마케팅

［NH투자 / 이화정,이승준 / ＝Hold / 목표가 ▼12,000원 / 현재가 11,130원］

체력을 기르는 중

와신상담의 시기
좋아질 체력을 기다리며
3Q24 Preview: 안다르는 선방

＃에스티팜

［삼성증권 / 서근희 / ＝BUY / 목표가 ▲130,000원 / 현재가 99,900원］

올리고뿐만 아니라 저분자 API까지 성장 기회 확장

생물보안법 제정에 앞서 글로벌 제약사의 중국 업체에 대한 거리두기 확인
상업화 물량 증대 시점

＃두산밥캣

［한화투자 / 배성조 / ＝Buy / 목표가 ▼57,000원 / 현재가 41,250원］

혼돈 속 실적과 밸류에 대한 고민

3Q24 Preview: 생산량 감소와 딜러 리스토킹 종료
포괄적 주식교환 철회, 밸류에이션은 6배 이하
투자의견 ‘Buy’ 유지, 목표주가는 57,000원으로 하향

＃실리콘투

［유안타 / 이승은 / ＝Buy / 목표가 ＝60,000원 / 현재가 39,400원］

글로벌 K-뷰티 확장, 밸류에이션 재평가 필요

우려를 해소하는 글로벌 확장 전략
투자의견 Buy, 목표주가 6만원 유지

＃크래프톤

［부국 / 이준규 / ＝Buy / 목표가 ▲450,000원 / 현재가 323,000원］

글로벌 게임사 도약 시기 임박

3분기 예상실적은 전년동기대비 성장세 지속 전망
게임스컴 이후 계속 높아지는 신작 기대감

＃디케이티

［KB / 권태우,성현동,김선봉 / N BUY / 목표가 N 16,000원 / 현재가 11,060원］

실적 락바텀 확인과 오버행 해소, 매수 전략 필요

투자의견 Buy, 목표주가 16,000원
신사업 진출과 과거 투자 성과가 실적 견인 영업이익 성장 전망 2024E 226억원 (+54.2% YoY) 2025E 357억원 (+57.5% YoY)
투자 포인트: 1) 본업 회복과 신규 사업 본격 반영, 매출 다각화에 구조적 성장 2) 오버행 해소, 부담 제로

＃현대오토에버

［DB금융 / 남주신 / N Buy / 목표가 N 210,000원 / 현재가 153,000원］

그룹사 SDV 전략의 핵심에 투자하자

현대차그룹 미래 모빌리티의 핵심 역할을 수행하는 IT 서비스 업체
27년 매출 가이던스 5조원(CAGR+13%) 목표 발표
투자의견 Buy, 목표주가 210,000원으로 커버리지 개시

＃딥노이드

［상상인 / 백영찬,권오휘 / 현재가 4,945원］

＇25년 해외 진출 본격화 예상

산업 AI가 주도한 2분기 실적
검진 센터로의 의료 AI 확대
보안 AI 시장 선점 효과

＃SK바이오팜

［삼성증권 / 서근희 / ＝BUY / 목표가 ▲130,000원 / 현재가 104,100원］

이제 다르게 보인다

3세대 뇌전증 시장에서 Xcopri, 시장 점유율 1위 확보 기대
더해질 수 있는 Sunosi의 가치
투자의견 BUY 유지, 목표주가 13만원으로 상향

＃디앤디파마텍

［다올투자 / 이지수,임도영 / 현재가 30,650원］

먹는 비만 치료제가 온다

펩타이드 경구화 플랫폼 기술 보유한 기업. 기업 현황 및 파이프라인 업데이트
경구 제형 전환 플랫폼 ORALINK 적용해 다수의 GLP-1 기반 치료제 개발 중
약물을 위가 아닌 소장까지 도달하게 해 경구흡수율 증대. DD02S(비만: 경구) 연내 임상1상 IND 신청, 2025년 데이터 발표.
DD01(MASH: 주사)은 임상2상 진행 중. 연내 환자 모집 완료 예상. R&D 모멘텀 유효

＃씨앤씨인터내셔널

［현대차 / 하희지 / 현재가 92,700원］

꾸준하게 성장한다

씨앤씨인터내셔널 2Q24 매출액 803억원(+40.6%yoy), 영업이익 118억원(+14.4%yoy, OPM 14.4%)로 성과급 13.5억 반영에도 불구 컨센서스 부합하는 실적 시현
상반기에 이어 하반기에도 우호적인 업황 아래 꾸준한 수주 물량과 제 2공장 증축 완공에 따른 생산능력 증대, 미국향 물량 확대 따른 마진 개선 예상됨에 따라 QoQ 성장 지속 가능할 것으로 판단

＃제닉스

［DB금융 / 서승연 / 현재가 없음］

국내 자동화 물류 시스템 솔루션 전문 기업

국내 자동화 물류 시스템 솔루션 전문 기업
독보적 Stocker 공급 역량과 ACS 통합 솔루션 보유
스마트 항만용 AGV, Visual SLAM, 8인치용 OHT 등 신사업 진출 계획

＃인벤티지랩

［다올투자 / 이지수,임도영 / 현재가 13,940원］

장기지속형 니즈 대응할 준비 완료

자체 개발 약물 전달 플랫폼 보유해 다양한 치료제에 적용할 예정. 기업 현황 및 파이프라인 업데이트
IVL-DrugFluidic 플랫폼 적용해 다수의 장기지속형 파이프 라인 개발 중
최근 늘어나는 장기 지속형 비만 치료제에 대한 니즈 대응할 능력 충분
국내 대형 제약사와의 파트너쉽 체결 완료. 빅파마와의 기술이전 계약 체결 가능성 존재

728x90

'주식 & 재테크 > 증시 및 리포트요약' 카테고리의 다른 글

(240913.FRI) 테마종목 및 리포트요약 (14)	2024.09.16
(240912.THU) 테마 종목 및 리포트요약 (8)	2024.09.16
(240911.WED) 증시테마 및 리포트요약 (8)	2024.09.12
(240910.TUE) 증시 테마 및 리포트 요약 (4)	2024.09.12
(240906.FRI) 테마 종목 및 리포트 요약 (7)	2024.09.10
(240905.THU) 테마종목, 리포트 요약 (5)	2024.09.10
(240904.WED) 테마 및 리포트 (19)	2024.09.04
(240903.TUE) 테마종목 및 리포트요약 (16)	2024.09.04